你买RRSP了吗? 买了会减少养老福利吗?

 进入二月, 加拿大人的日程表上又多了一项要考虑的内容: RRSP (注册退休储蓄计划), 因为二月底是对该计划供款可作为上一年度减税的最后期限.

  加拿大皇家银行RBC公布了一项新调查, 发现了两个好趋势: 一是有59%的 加拿大人说自己在2013年对注册退休储蓄计划供了款,这比2012年的55%有所增加. 二是年轻人开始为退休做准备, 年龄在18至34岁的人中有 一半表示对退休储蓄计划投了钱。
  上述结果显示出, 加拿大人对退休储蓄重要性的意识提升, 另外 , 加拿大政府近来”盯”上了加拿大的退休金计划, 也可能使加拿大人更为担忧自己退休后的财务状况。加拿大财长一再呼吁中产阶层多存钱。

  年龄18到34岁的人表示,2013年他们向注册退休储蓄计划投入了4329加元,比前一年增加1200加元. 加拿大人2013年向RRSP供款的平均额为4653加元,比前一年增加500。

  RRSP对老年福利的影响

  一直以来加拿大有这样一种说法:买RRSP现在可以退税,但将来退休时取出时则会加大个人收入,从而减少政府养老福利的领取额,所以RRSP是骗人的把戏。这种说法虽然极端,但代表了一种普遍的模煳不清的担忧:买RRSP究竟会在多大程度上影响我们领取政府养老福利呢?

  澄清这个问题其实很简单,只需要对政府养老福利的发放条件稍加了解即可。我们知道,加拿大政府为老人提供的养老福利主要有三种,即:Canada Pension Plan (CPP)(在魁北克叫做QPP)、Old Age Security Benefit (OAS) 和Guaranteed Income Supplements (GIS)。下面对这三者分别加以考察:

  (1) CPP(俗称“加拿大养老金”)

  这是一个政府强制的个人(和公司)供款社会保障计划。其退休福利金的多少与个人供款的多少和供款期的长短挂钩,而与退休后的个人收入无关。所以它不受RRSP的影响。

  (2) OAS( Old Age Security,俗称“老人金”)

  这是面向所有年满65岁且在加拿大居住10年以上的加拿大居民每月发放的老年福利金,由联邦税收支付,无须个人供款。OAS的数额与在加拿大居住时间地长短有关。

  具体来说,居住时间超过40年的老人可领取全额OAS(根据物价指数每三个月调整一次,2010年总额为$6222.15);居住时间不满40年的,按居住时间的比例领取部分OAS。OAS的数额还与居民的年净收入有关。年净收入超过一定上限的居民,可领取的OAS按超出上限收入的15%减少。

  举例来说,2010年的OAS收入上限值是$66,733,如果一位老人这年的净收入在$66,733以下,他可领取全额OAS;如果他的净收入在$66,733和$108,214之间,他可领取部分OAS;如果他的净收入在$108,214以上,他不能领取OAS。

  由此可见,RRSP的确可能对OAS产生影响。但值得注意的是,这种影响的程度非常有限。

  其一,RRSP要对OAS产生影响,你退休后的年收入要足够高(如果把通胀调整因素考虑进去,20 年后的OAS年收入上限值应该在$100,000左右);

  换句话说,你预计的退休收入只要不超过$100,000(假如届时RRSP是你的主要收入来源,按5%的最低取款要求计算,这意味着你的RRSP总值要达到或接近$200万),你都不用担心OAS会减少。

  其二,如果你退休后真的有10万以上的年收入,实在也没有必要去计较那不到十分之一的OAS。

  (3) GIS(俗称“低保补助”)

  作为OAS的补充,它为低收入老人提供额外养老补助。GIS的数额取决于老人的婚姻状态和年收入。以单身老人为例,2010年年收入(不含OAS和GIS)低于$15,960的,可领取部分或全额GIS;年收入高于$15,960就不能领取GIS。

  显而易见,RRSP的确会对GIS产生相当大的影响;不仅是RRSP,公司养老金以及CPP都会影响到GIS的领取。事实上,有公司养老计划的人,通常都不属于领取GIS的低收入阶层,也不会满足于过领取GIS的退休生活;而为GIS担心的人,通常都没有公司退休计划,或者没有多少应税收入需要用RRSP来减税。

  结论:RRSP最适合现在高收入,将来中等收入人群

  通过上面的考察,我们可以得出以下结论:一般来说,加拿大老年政府福利确实会受收入的影响而减低。但RRSP供款对CPP完全没有影响,对OAS几乎没有影响或影响不大,对GIS有较大的影响。

  如果希望将来能最大限度地领取GIS (也就是预计退休后低收入在2万以下),买RRSP的确没有必要; 否则,没有必要担心买RRSP会影响政府福利的问题。

  绝大多数加国民众,退休后年收入不大可能超过7万元。所以论者指劳工阶层目前应尽可能购买RRSP,为自己日后退休而先行储蓄金钱。

  RRSP VS TFSA:

  最新一期的Moneysense 也谈到老人金( OAS clawbacks ) 问题,并比较了几种情况下,应该首先选择RRSP还是TFSA,文章结论称:

  与TFSA相比,RRSP适合“目前高收入+退休高收入“ 人群,但不太适合两类人群:目前高收入+退休高收入 ;目前低收入+退休低收收入 ; 家园 论坛

  该文章称,从投资策略来看,对于不少加拿大人,投资选择顺序应该: RESP 》 归还房贷 》TFSA 》 RRSP

RCI 2014-02-06

Lynn Liu Guo